本文是系列报道的第二篇，探讨公共和私营建筑公司支付的联邦税款以及其中一些公司用来减轻税负的技巧。点击此处查看完整系列。

近期Construction Dive分析显示，公共建筑公司的有效联邦税率在各行业中处于最低水平。2020年，该行业19家最大的盈利公司在美国利润上缴纳的联邦税合计为16.8%，比国会设定的21%法定税率低五分之一。

其中，有12家公司（接近三分之二）支付的税率低于法定税率。

这些建筑公司依靠多项条款来减少税负，所有条款均完全合法。以下是它们使用的主要技巧：

1. 资产折旧

据宾夕法尼亚州伯利恒咨询公司Concannon Miller专门从事建筑财务的注册会计师Andrew Kahn称，建筑公司进行的大量资本投资是这些公司税负降低的主要途径之一。

“其有效税率低于21%的原因是优惠的折旧冲销条款，”Kahn说。“因此，如果你有一家建筑公司，增加了500万美元的新资产——比如购买机械、设备和车辆——这些资产就会被冲销。”

虽然具体费用通常不包含在上市公司的10-K文件中，但在这些年度报告的递延所得税费用部分可以找到使用折旧冲销的线索。该部分列出了公司根据当年采取的行动，认为未来可能欠下的税款。

因此，如果一家公司出于税收目的在当年冲销了一台推土机的费用，但随后在将来出售时收回部分费用，这两个数字之间的差额就属于递延税类别。

例如，建筑和工程公司Jacobs报告2020年联邦递延税费用为5350万美元，略低于其报告的联邦、州和外国各级所有税务义务总额5530万美元。

“该公司今年能够推迟的联邦所得税负债金额几乎等于其全球所得税准备金总额，”左倾智库税收与经济政策研究所高级研究员Matthew Gardner说。“这告诉我，该公司用来将税率降至零的主要机制很可能与折旧有关。”

根据Construction Dive的分析，Jacobs在2020年获得了3700万美元的联邦退税，使其有效联邦税率为-17.4%。该公司未回应本系列的置评请求。

虽然理论上递延税费用只是公司未来要缴纳的税款，但情况并非总是如此。ITEP的一项研究分析了公司八年的纳税情况，发现递延在某些情况下可以无限期延长。

“每一年有递延，就应该有另一年支付前几年的递延，”Gardner说。“但与此同时，在其他情况下，它似乎确实是常年性的。”

总体而言，分析的公司报告2020年递延税费用为1.97亿美元，包括：

公司递延税费用
Jacobs5350万美元
Tutor Perini3900万美元
Orion Group Holdings2390万美元
Sterling Construction Company1940万美元*
Great Lakes Dredge & Dock1750万美元
MasTec1480万美元
Infrastructure and Energy Alternatives1010万美元
Integrated Electrical Services930万美元
Comfort Systems USA550万美元
Tetra Tech220万美元
Construction Partners220万美元

*联邦和州递延税费用合计

来源：公司10-K文件。

2. 股票补偿

在Construction Dive分析的2020年支付低于法定公司税率的12家公司中，几乎所有公司都利用了冲销员工股票补偿的优势。

这通常涉及公司授予高管股票期权——即未来以固定价格购买股票的权利。

例如，公司可以授予高管以每股10美元的价格购买100万股股票的权利，期限为10年。如果该公司的股价在高管行使该权利时交易价格为50美元，公司可以在其税收中冲销这些股票的全部价值——5000万美元。

虽然这是公司减少联邦税负的合法有效方式，但Gardner表示，这也可能是公司在没有实际产生任何真实费用的情况下获得税收抵免的领域。

“税法中有一个特点，允许公司基本上冲销与股票补偿相关的成本，打个引号，与公司向这些员工写支票完全相同，”Gardner说。“但显然没有直接相关的现金支出。”

2020年，此处分析的承包商报告的股票补偿费用总额为4850万美元，包括：

公司股票补偿费用
MasTec2190万美元
Jacobs1020万美元
Infrastructure and Energy Alternatives440万美元
Tetra Tech430万美元
Tutor Perini320万美元
Sterling Construction Company180万美元
Great Lakes Dredge & Dock120万美元

来源：公司10-K文件。

3. 研发税收抵免

建筑公司还采用所谓的研发税收抵免，该抵免可将其在此领域的支出的最高12%返还给企业。

据加利福尼亚州会计公司Sensiba San Filippo的研发总监Cole Marr称，符合资格的与建筑相关的活动包括LEED或节能项目的设计改进、独特施工方法和流程的开发、新建筑材料实验或开发改进施工设备。

在分析的公司中，机械、电气和管道承包商Comfort Systems USA利用该税收抵免获得了2610万美元，而Tutor Perini在其10-K文件中报告了300万美元的研发税收抵免。Great Lakes Dredge & Dock、Tetra Tech和Infrastructure and Energy Alternatives也在此领域获得了小额抵免。

该抵免旨在激励公司投资探索新产品和技术，目标是促进创新，进而推动经济增长。

“在政府看来，他们试图改进和提高流程效率，以推动商业和经济发展，这对每个人都有好处，”Kahn说。

但研发税收抵免经常因其复杂性而受到批评，这实际上将其优势限制在能够雇佣大量会计师来处理的大型公司。

“税法中有一些事情可以变得更简单，”右倾智库税务基金会的高级政策分析师Garrett Watson说。“研发税收抵免就是一个例子。它非常复杂，所以许多小公司很难利用它。”

4. 亏损结转和转回

另一种可以帮助降低公司欠政府税款的税收优惠是净亏损结转。这允许公司在未来盈利且可能欠更多税款时，使用过去超额亏损（当时几乎不欠税或欠税很少）来抵消。此类亏损可以无限期结转。

例如，总部位于德克萨斯州伍德兰的Sterling Construction Co.的首席财务官Ron Ballschmiede在电子邮件中解释了该公司如何将2011年以来的亏损应用于抵消当前利润，以在2020年将其有效联邦税率降至零，这是连续第二年这样做。

“由于净营业亏损结转，公司预计2020年和2019年无需缴纳联邦所得税现金，”该公司在其10-K文件中报告。

MasTec和Integrated Electrical Services（IES Holdings）也报告在2020年使用了该技术。

此外，《冠状病毒援助、救济和经济安全法案》（CARES法案）允许公司将2018年、2019年和2020年的净营业亏损结转五年。这使他们能够有效地修改过去的纳税申报表，并因这些亏损获得退税，如果从税收角度来看这样做对他们有利的话。

Gardner表示，由于前总统唐纳德·特朗普的《减税与就业法案》于2017年底通过之前，公司税率为35%，因此现在将当前亏损转回前几年可以帮助公司收回在更高税率下可能支付的更多税款。

Tutor Perini的10-K文件提供了一个很好的例子。“根据2020年3月27日颁布的CARES法案，2019年产生的NOL（净营业亏损）可以结转最多五年，而根据以前的规则，NOL只允许结转，”该公司在其10-K文件中表示。“这使公司能够通过将NOL转回联邦法定税率为35%而不是当前21%的纳税年度，实现税率差异的好处。”

5. 179D能效扣除

另一项特别适用于建筑公司的扣除是179D激励措施，它允许符合条件的建筑商为安装符合条件的节能系统每平方英尺申请最高1.80美元的税收扣除。该措施于2006年首次确立，最近作为2020年12月27日签署成为法律的《2021年综合拨款法案》的一部分成为永久性计划。

Jacobs根据该规则获得了730万美元的扣除，而Comfort Systems USA则申请了110万美元。

本系列采访的税务专家强调，上述所有方法在税收制度内都是完全允许的。“没有迹象表明这些公司所做的任何事情不是完全合规的，”Gardner说。

税收法规的设立是为了让公司寻求这类扣除，以激励他们投资于业务和员工，从而推动整体经济增长。

“你经常听到所有这些非常大的公司即使赚钱也缴纳零税，”Kahn说。“但显然，为了产生投资和进步，税法允许你为税收目的更快地扣除某些东西。”